مارجن ٹریڈنگ کا تعارف

مارجن ٹریڈنگ,ایک جدید حکمت عملی، تاجروں کی طرف سے اپنی تجارتی صلاحیت کو بڑھانے کے لیے استعمال کیا جاتا ہے۔. وہ بڑی سرمایہ کاری کی پوزیشنوں کو منظم کرنے کے لیے تھوڑی مقدار میں فنڈز کا استعمال کرتے ہیں، ایک تکنیک جسے لیوریج کہا جاتا ہے۔ ایسا کرنے کے لیے، تھوڑی مقدار میں cryptocurrency کو مزید فنڈز لینے کے لیے کولیٹرل کے طور پر استعمال کیا جاتا ہے، جسے پھر طویل (خرید) یا مختصر (فروخت) پوزیشنوں میں تعینات کیا جاتا ہے، جس سے ان کی ابتدائی سرمایہ کاری کو مؤثر طریقے سے بڑھایا جاتا ہے۔ اس میں غوطہ لگانے سے پہلے، یہاں کچھ اہم تصورات ہیں جن سے آپ کو واقف ہونا چاہئے:

1. کراس اور آئسولٹیٹ مارجن
2. قرض لینا اور سود
3. لمبا اور چھوٹا
4. قرض کا تناسب اور ادائیگی
5. فوائد اورخطرات

1. کراس اور آئسولٹیٹ مارجن

KuCoin کا ​​مارجن ٹریڈنگ پلیٹ فارم دو طریقوں کی پیشکش کرتا ہے: کراس مارجن اور آئسولٹیٹ مارجن۔

1.1 کراس مارجن

کراس مارجنآپ کے مارجن اکاؤنٹ میں تمام اثاثوں کو مشترکہ ضمانت کے طور پر استعمال کرتا ہے، قطع نظر اس کی قسم۔ اس سے سرمائے کے استعمال میں اضافہ ہوتا ہے اور لیکویڈیشن کے خطرات کم ہوتے ہیں۔ اس کا بنیادی فائدہ لچک ہے — آپ اپنے موجودہ ہولڈنگز کو تبدیل کرنے کی ضرورت کے بغیر مختلف ٹوکنز سے قرض لے سکتے ہیں۔ آپ اپنے کراس مارجن اکاؤنٹ میں کراس مارجن کے ذریعے تعاون یافتہ تمام ٹوکنز کو منتقل اور استعمال کر سکتے ہیں۔ اکاؤنٹ کو متحد قرض کے تناسب کے ساتھ ایک واحد پوزیشن کے طور پر سمجھا جاتا ہے۔ کراس مارجن فی الحال 5x تک کے لیوریج کو سپورٹ کرتا ہے۔

1.2آئسولٹیٹ مارجن

آئسولٹیٹ مارجن ہر تجارتی جوڑے کو ایک منفرد اکاؤنٹ تفویض کرتا ہے، تجارت، خطرات اور قرض کے حسابات کو الگ کرتا ہے۔ یہ نقطہ نظر تجارتی جوڑے کے دو مخصوص ٹوکنز تک لین دین (بشمول منتقلی، ہولڈنگ، یا ادھار) کو محدود کرتا ہے۔ اس کا بنیادی فائدہ رسک مینجمنٹ ہے — مسائل یا خطرات جیسے لیکویڈیشن کا آپ کے دوسرے آئسولٹیٹ مارجن اکاؤنٹس پر کوئی اثر نہیں پڑے گا۔ جبکہ آئسولٹیٹ مارجن فی الحال 10x تک کے لیوریج کی حمایت کرتا ہے، ہر تجارتی جوڑے کے لیے زیادہ سے زیادہ لیوریج مختلف ہوتا ہے۔

1.3 کراس بمقابلہ آئسولٹیٹ مارجن

اختلافات	کراس مارجن	آئسولٹیٹ مارجن
اکاؤنٹ	تمام تجارتی جوڑوں کے لیے ایک ہی اکاؤنٹ	ہر تجارتی جوڑے کے لیے الگ الگ اکاؤنٹس
مارجن	تمام اثاثے مشترکہ ضمانت کے طور پر جمع کیے گئے۔	ضمانت ہر تجارتی جوڑے کے مخصوص سکوں تک محدود ہے۔
قرض کا تناسب	تمام اثاثوں اور ذمہ داریوں سے شمار کردہ پورے اکاؤنٹ کے لیے واحد قرض کا تناسب	اس کے مخصوص اثاثوں اور واجبات کی بنیاد پر ہر اکاؤنٹ کے لیے آزاد قرض کا تناسب دستی ایڈجسٹمنٹ کی ضرورت ہے۔
خطرہ	اکاؤنٹ میں مشترکہ خطرہ، مجموعی خطرے کی سطح کی بنیاد پر مارجن کو ایڈجسٹ کیا جانا چاہیے۔ اگرلیکویڈیشن ہوتا ہے، تو اکاؤنٹ کے تحت تمام اثاثے ختم کیے جا سکتے ہیں۔	خطرہ انفرادی کھاتوں تک محدود ہے۔ یہاں تک کہ اگر ایک اکاؤنٹ لیکویڈیشن کا خطرہ ہے، دوسرے اکاؤنٹس غیر متاثر ہوتے ہیں۔

2. قرض لینا اور سود

2.1 ادھار لینا

2.1.1 قرض لینے کے قابل اثاثوں کی رقم

کراس مارجن میں، آپ کر سکتے ہیں۔5x تک فائدہ اٹھانا, اس کا مطلب ہے کہ آپ کر سکتے ہیں۔4x تک ادھار لیں۔ کراس مارجن اکاؤنٹ میں کل اثاثے. مثال کے طور پر، آپ کے کراس مارجن اکاؤنٹ میں 10 USDT آپ کو 40 USDT تک قرض لینے کی اجازت دیتا ہے، آپ کے دستیاب فنڈز کو 50 USDT تک بڑھاتا ہے۔ آپ مختلف ٹوکنز سے بھی قرض لے سکتے ہیں. اس کا مطلب یہ بھی ہے کہ آپ اپنے کراس مارجن اکاؤنٹ میں BTC رکھ سکتے ہیں اور پھر بھی دوسرے ٹوکن، جیسے USDT، ETH، اور LUNA سے قرض لے سکتے ہیں۔ آپ مقررہ تاریخ سے پہلے کسی بھی وقت ذمہ داریوں کو دستی طور پر ادا کرنے کا انتخاب بھی کر سکتے ہیں۔

آئسولٹیٹ مارجن میں، آپ کر سکتے ہیں 10x تک فائدہ اٹھانا. تاہم، ہر تجارتی جوڑے کا زیادہ سے زیادہ فائدہ مختلف ہوتا ہے. مثال کے طور پر، ایک BTC/USDT آئسولٹیٹ مارجن اکاؤنٹ میں 10 USDT کے ساتھ، آپ 90 USDT تک قرض لے سکتے ہیں، اپنے دستیاب فنڈز کو بڑھا کر 100 USDT کر سکتے ہیں۔ کہا گیا آئسولٹیٹ مارجن اکاؤنٹ پھر صرف مختصر پوزیشنوں کے لیے BTC، یا لمبی پوزیشنوں کے لیے USDT قرض لے سکتا ہے۔ یہ اپنے تجارتی جوڑے کے باہر ٹوکن ادھار نہیں لے سکتا۔

2.1.2 قرض لینے کا طریقہ

مارجن قرض کے دو مختلف طریقوں میں سے انتخاب کریں, دستی قرضہ یا آٹو ادھار.

دستی قرضہ: تجارت کرنے سے پہلے اثاثے دستی طور پر قرض دینے والے بازار سے ادھار لیے جاتے ہیں۔

خودکار ادھار: آرڈر دیتے وقت سسٹم آپ کے لیے اثاثے ادھار لیتا ہے، آپ کے سیٹ لیوریج ضرب کی بنیاد پر۔ تجارت کے لیے درکار رقم ادھار لی جائے گی، اور آرڈر کی جگہ کا تعین ایک ہی وقت میں کیا جائے گا۔ اس فنکشن کو کسی بھی وقت آن یا آف کیا جا سکتا ہے۔

2.2 سود

سود کی بنیاد پر شمار کیا جاتا ہے اصل رقم, روزانہ سود کی شرح, اورادھار کی مدت. پر جا کر آپ اپنی دلچسپی کا ریکارڈ چیک کر سکتے ہیں۔آرڈرز → مارجن آرڈرز → کراس مارجن/ آئسولٹیٹ مارجن → دلچسپی, جیسا کہ ذیل میں دیکھا گیا ہے.

سود کا حساب کتاب

ابتدائی سود: کامیاب قرض پر۔ فی گھنٹہ سود: ابتدائی دلچسپی کے بعد، یہ ہر گھنٹے کا حساب کیا جاتا ہے.

سود کی ادائیگی

سود کے ساتھ قرض ادا کرنے کے لیے Repay بٹن پر کلک کریں. سود اس وقت تک جمع ہوتا ہے جب تک کہ اصل رقم مکمل طور پر ادا نہیں ہو جاتی۔

سود کا اشتراک

پلیٹ فارم فیس لیتا ہےآپ کے جمع کردہ سود پر 5% اور مختص کرتا ہےاضافی 10% کی طرفانشورنس فنڈ.

3. لمبی اور مختصر پوزیشنیں

لمبا: کم خرید کر اور زیادہ فروخت کر کے، آپ کو مارکیٹ بڑھنے کے ساتھ ہی منافع ہوتا ہے۔ مثال کے طور پر BTC/USDT لیں۔ اگر کوئی تاجر یقین رکھتا ہے کہ بی ٹی سی کی قیمت بڑھنے والی ہے، تو وہ اپنی پوزیشن پر طویل عرصے تک جا سکتے ہیں۔ یہ مزید BTC خریدنے کے لیے USDT قرض لے کر کیا جاتا ہے۔ جب BTC کی قیمت بڑھ جاتی ہے، تو وہ اپنی USDT واجبات کی ادائیگی کے لیے اپنے ادھار شدہ BTC کو فروخت کر دیتے ہیں، اور باقی BTC قیمت کا پھیلاؤ ان کے منافع کے طور پر کام کرتا ہے۔

مختصر: زیادہ بیچ کر اور کم خرید کر، مارکیٹ میں کمی کے ساتھ ہی آپ کو فائدہ ہوتا ہے۔ اسی BTC/USDT مثال کا استعمال کرتے ہوئے، اگر تاجر اس کے بجائے یہ مانتا ہے کہ BTC کی قیمت گرنے والی ہے، تو وہ اپنی پوزیشن میں کمی کر سکتے ہیں۔ یہ بیچنے کے لیے BTC کو ادھار لے کر کیا جاتا ہے، اور ایک بار جب BTC کی قیمت گر جاتی ہے، تو وہ اپنی اصل ذمہ داریوں کو ادا کرنے کے لیے کافی BTC واپس خرید لیتے ہیں، باقی BTC کی قیمت ان کے منافع کے طور پر کام کرتی ہے۔

4. قرض کا تناسب اور ادائیگی

4.1 قرض کا تناسب

قرض کا تناسب مارجن ٹریڈنگ میں ایک اہم میٹرک ہے۔ اگر کوئی ڈیجیٹل اثاثہ ادھار نہیں لیا جاتا ہے تو یہ 0% سے شروع ہوتا ہے۔ جیسے ہی آپ اثاثے ادھار لیتے ہیں، نظام آپ کے اصل، ادھار اثاثوں اور سود کی بنیاد پر قرض کے تناسب کا حساب لگاتا ہے۔ فارمولہ درج ذیل ہے:

قرض کا تناسب = واجبات / دستیاب اثاثے

کہاں،

واجباتمخصوص اکاؤنٹ کے اندر ادھار لیے گئے اثاثوں کے علاوہ جمع شدہ سود کا مجموعہ ہے. اس کا حساب تمام ادھار لیے گئے اثاثوں کی مارکیٹ کی قیمت کے علاوہ بازار کی قیمت پر ان اثاثوں پر جمع شدہ سود کے طور پر لگایا جاتا ہے۔

دستیاب اثاثےصرف ان تمام اثاثوں کی کل مارکیٹ قیمت ہیں جو آپ مذکورہ اکاؤنٹ میں رکھتے ہیں۔

قرض کا تناسب ہےہر 5 سیکنڈ میں اپ ڈیٹ کیا جاتا ہے. ایک انتباہ اس وقت شروع ہوتا ہے جب آپ کے قرض کا تناسب 95% تک پہنچ جاتا ہے، اور KuCoin آپ کی حفاظتی ترتیبات کی بنیاد پر آپ کو ایک SMS یا ای میل بھیجے گا۔ اگر آپ کے قرض کا تناسب 97% تک پہنچ جاتا ہے، تو آپ کے اثاثوں کی زبردستی لیکویڈیشن ہو جائے گی۔ آپ اپنے مارجن اکاؤنٹ اور مارجن ٹریڈنگ پیج دونوں سے اپنے موجودہ قرض کا تناسب چیک کر سکتے ہیں، چاہے آپ ویب ورژن پر ہوں یا ایپ استعمال کر رہے ہوں۔

قرض کے تناسب کی حد	لیوریج ضرب	زیادہ سے زیادہ لیوریج کے ساتھ ابتدائی (سود کے علاوہ)	وارننگ الرٹ	جبری لیکویڈیشن	باہر منتقلی
کراس مارجن	1-5x	80%	95%	97%	60% سے نیچے
آئسولٹیٹ مارجن	1-10x	90%	95%	97%	60% سے نیچے

نوٹ: آپ اپنے فنڈز کا کچھ حصہ اپنے مارجن اکاؤنٹ سے صرف اس صورت میں منتقل کر سکتے ہیں جب قرض کا تناسب 60% سے کم ہو۔ تناسب جتنا کم ہوگا، اتنی ہی زیادہ رقم آپ منتقل کر سکتے ہیں۔ تمام رقوم کی منتقلی کے لیے، مارجن اثاثوں کے صفحہ کے ذریعے واجبات کی جانچ کرنا یقینی بنائیں اور پہلے تمام بقایا قرضوں کی ادائیگی کریں۔

کم خطرہ:≤ 60% قرض کا تناسب

درمیانی خطرہ: 60-90% قرض کا تناسب

زیادہ خطرہ:>90% قرض کا تناسب۔

خطرے کو کم کرنا:

1. اپنے قرض کا تناسب کم کرنے کے لیے، اپنے مارجن اکاؤنٹ میں مزید اثاثے منتقل کرنے پر غور کریں۔
2. متبادل طور پر، اپنی ذمہ داریوں کا ایک حصہ پیشگی ادا کریں۔
نوٹ: مارک کی قیمت قرض کے تناسب کا حساب لگانے کے لیے استعمال ہوتی ہے۔ لیوریج ٹریڈنگ میں مارکیٹ کے اعلی خطرات ہوتے ہیں۔ اگرچہ یہ اہم فوائد کے امکانات پیش کرتا ہے، یہ کافی نقصانات کا خطرہ بھی رکھتا ہے۔ یاد رکھیں، ماضی کے منافع مستقبل کے منافع کا اشارہ نہیں ہیں۔ مارکیٹ میں شدید اتار چڑھاؤ آپ کے اثاثوں کی زبردستی لیکویڈیشن کا باعث بن سکتا ہے۔ براہ کرم نوٹ کریں، یہ معلومات مالی یا سرمایہ کاری کا مشورہ نہیں ہے۔ آپ کے تجارتی فیصلے آزادانہ اور آپ کی اپنی ذمہ داری پر ہونے چاہئیں۔ لیوریج ٹریڈنگ سے ہونے والے کسی نقصان کے لیے KuCoin ذمہ دار نہیں ہے۔

4.2 ادائیگی

4.2.1 ذمہ داریاں دیکھنا

1. اسی قسم کے ٹوکن میں آپ جو قرض لیتے ہیں اسے واپس کرنا ضروری ہے۔ مثال کے طور پر، USDT واجبات کی ادائیگی USDT کے ساتھ، اور BTC واجبات BTC کے ساتھ ادا کی جانی چاہیے۔ یقینی بنائیں کہ آپ کے مارجن اکاؤنٹ میں ادائیگی کے لیے کافی متعلقہ ٹوکن موجود ہیں۔ کل واجبات کا فارمولا ہے:
2. قابل ادائیگی واجبات = ادھار اثاثے + جمع شدہ سود
3. آپ مارجن اکاؤنٹ پر اپنی کراس اور آئسولٹیٹ مارجن واجبات دونوں کو چیک کر سکتے ہیںصفحہ.

4.2.2 ادائیگی کا طریقہ

1. آپ کر سکتے ہیںدستی طور پر ادا کریںواجبات واجب الادا ہونے سے پہلے کسی بھی وقت۔ یاد رکھیں، آپ کے قرض پر سود فی گھنٹہ جمع ہوتا ہے، اس بنیاد پر کہ آپ نے کتنے عرصے سے قرض رکھا ہے۔
2. سود کا حساب:قرض لینے کے بعد، شرح سود کا ہر گھنٹے بعد دوبارہ حساب لگایا جاتا ہے تاکہ سرمائے اور لیکویڈیٹی کی موجودہ مارکیٹ کے حالات کے مطابق ہو۔
3. خودکار ادائیگی:اگر آپ آرڈر دیتے وقت خودکار ادائیگی کا انتخاب کرتے ہیں، تو عمل درآمد شدہ آرڈرز میں سے کوئی بھی کریپٹو کرنسی جو آپ کے قرض سے مماثل ہے اسے خود بخود ادا کر دے گی.

5. فوائد اور خطرات

5.1 فوائد

مارجن ٹریڈنگ بمقابلہ. سپاٹ ٹریڈنگ

	لیوریج	منافع کا ماڈل
مارجن ٹریڈنگ	1. زیر ملکیت اثاثوں کو جمع کرتا ہے۔ 2. تجارت کو بڑھانے کے لیے USDT یا دیگر سکے ادھار لے سکتے ہیں۔ 3۔ 10x لیوریج تک کی حمایت کرتا ہے۔	بڑھتی ہوئی / گرتی ہوئی مارکیٹوں میں منافع کے لیے طویل/مختصر جانا
سپاٹ ٹریڈنگ	صرف اپنے اثاثوں کے ساتھ تجارت کریں۔	مختصر فروخت کی حمایت نہیں کرتا

مارجن ٹریڈنگ بمقابلہ. فیوچر ٹریڈنگ

	سرمائے کا استعمال	لیوریج	رسک ریشو
مارجن ٹریڈنگ	1. زیر ملکیت اثاثوں کو جمع کرتا ہے۔ 2. تجارت کو بڑھانے کے لیے USDT یا دیگر سکے ادھار لے سکتے ہیں۔ 3۔ چونکہ مارجن کو سکوں کی اقسام میں بانٹ دیا جاتا ہے، تمام تعاون یافتہ سکے کراس مارجن اکاؤنٹ میں مشترکہ کولیٹرل کے طور پر منتقل کیے جا سکتے ہیں۔ 4. مزید cryptocurrencies کو سپورٹ کرتا ہے۔	1x — 10x	درمیانی خطرہ کم نمائش
فیوچر ٹریڈنگ	1. ہر پوزیشن خود مختار ہے 2. ضمانت کا اشتراک نہیں کیا گیا ہے	1x — 100x	زیادہ خطرہ

5.2 خطرات

5.2.1جبری لیکویڈیشن اور ٹیک اوور

لیکویڈیشن: جبری لیکویڈیشن اس وقت شروع کی جاتی ہے جب آپ کے اثاثوں کی مارک پرائس آپ کے قرض کے تناسب تک پہنچ جاتی ہے97%. اس وقت، آپ کے مارجن اکاؤنٹ کے تمام اثاثے قرض کی ادائیگی کے لیے فروخت کیے جاتے ہیں۔

1. محرک:: جب مارجن اکاؤنٹ قرض کا تناسب ≥ 97%
2. 
   2.1 لیکویڈیشن کا عمل
   اطلاع آپ کو اپنے اکاؤنٹ کی ترتیبات کی بنیاد پر SMS، ای میل، اور ایپ یا ویب الرٹس کے ذریعے اطلاعات موصول ہوں گی۔ پابندیاں
   i. مارجن ٹریڈنگ جوڑوں کے لیے کسی نئے آرڈر کی اجازت نہیں ہے۔
   ii تمام موجودہ مارجن ٹریڈنگ آرڈرز خود بخود منسوخ ہو جاتے ہیں۔
   iii لیکویڈیشن کے دوران کوئی ٹوکن مارجن اکاؤنٹ میں یا باہر منتقل نہیں کیا جا سکتا

3. لیکویڈیشن کے بعد: نظام عہدوں کی بندش اور قرضوں کی ادائیگی کو سنبھالتا ہے۔ بقایا بیلنس کی صورت میں، منفی بیلنس کے لیے ایک چھوٹی سی فیس (کل پوزیشن ویلیو کا تقریباً 1%) خطرے میں کمی کے طور پر لی جاتی ہے۔ اس کے بعد جو بھی فنڈز باقی ہیں وہ USDT یا اس کے مساوی لیکویڈیٹ ٹوکنز میں آپ کے اکاؤنٹ میں واپس کر دیے جائیں گے۔

5.2.2 خطرے کی وارننگ

مارجن ٹریڈنگ کے ساتھ آنے والے خطرات سے آگاہ رہیں، اور نقصانات سے بچنے کے لیے فوری طور پر اپنی پوزیشنز کا نظم کریں۔ جبری لیکویڈیشن کی وجہ سے ہونے والے کسی بھی نقصان کے لیے آپ ذمہ دار ہیں، جو اکثر مارکیٹ میں تیزی سے اتار چڑھاؤ کے نتیجے میں ہوتا ہے جو اکاؤنٹ کے قرض کا تناسب 97% تک بڑھا دیتا ہے۔ فعال اقدامات، جیسے کہ سٹاپ لاسس اور ٹیک پرافٹ قائم کرنا، خطرے پر قابو پانے کے لیے بہت اہم ہیں۔

مارجن ٹریڈنگ کے لیے مثالی امیدوار

1. ادارے یا تجربہ کار تاجر
2. اسپاٹ ٹریڈرز فائدہ اٹھانے کے خواہاں ہیں۔
3۔ مقداری API ٹریڈرز
4. زیادہ خطرے کی بھوک والے افراد
5. کان کن

ممکنہ طور پر بڑے منافع کے لیے چھوٹے فنڈز استعمال کرنے کی صلاحیت کے لیے کریپٹو کرنسی کی دنیا میں مارجن ٹریڈنگ کو پسند کیا جاتا ہے۔ اس کے اصولوں اور کاموں کو سمجھنا کامیابی کی کلید ہے۔

اس کے ساتھ ہی، یہ ضروری ہے کہ کبھی بھی مناسب رسک مینجمنٹ کو نظر انداز نہ کریں۔ زیادہ منافع کے لیے بڑھتی ہوئی سرمایہ کاری الٹا فائر کر سکتی ہے، خاص طور پر غیر مستحکم مارکیٹوں میں۔ KuCoin آپ کے اپنے خطرات کو مؤثر طریقے سے منظم کرنے کے لیے اسٹاپ لاسز اور ٹیک پرافٹ سیٹ کرنے کا سختی سے مشورہ دیتا ہے۔

👉 جانا اچھا ہے؟ آج ہی اپنا مارجن ٹریڈنگ سفر شروع کریں!